دراسة الجدوى: التحضير والتحليل والتقييم
ماهو معني المشروع :هو منتج او اي شئ ممكن يعطني نتيجه ماديه او نتيجه معنويه اي شئ له نتائج مستمره هو مشروع
المشاريع اللتي قد تحتاج لدراسات الجدوي
المشاريع الخاصه : وهي اللتي تهدف الي تحقيق اقصي ربح فالربح يعتبر من الاهداف الرئيسيه لاي مشروع خاص والربح الذي يسعي اليه المشروع الخاص هو ف تعريفه المطلق الفرق بين حصيله المبيعات وتكاليف الانتاج (الربح الصافي)
المشاريع العامه : تهدق لتحقيق المنفعه العامه سواء تحقق الربح او لم يتحقق فالمنفعه العامه قد تكون من خلال بيع سلعه او تقديم خدمه بسعر تكلفتها او باقل من ذلك هذا لا يعني ان المشاريع العامه لاتهتم اطلاقا بالربح ولكن المقصود هنا الا يكون الاهتمام بتحقيق الربح ع حساب تحقيق الاهداف التي انشئ المشروع العام من اجلها
دوره حياه المشروع
- مرحله التحديد والتخطيط للمشروع (الافكار ) وتحديد اهداف المشروع
- مرحله تنفيذ المشروع
- مرحله المراقبه وتقييم المشروع
- مرحله تسليم المشروع
مراحل دراسه المشروع
- فكره المشروع وتحديد اهداف المشروع
- عمليه الغربله لافكار المشاريع
- دراسه ماقبل الجدوي دراسه الجدوي المبدئيه (الدراسه السابقه للجدوي)
- التنفقيه وتقييم دراسلت ماقبل الجدوي
- الدراسه التفصليه للربحيه التجاريه
اختيار تحديد فكره المشروع
- يمكن اختيار الفكره من الاخرين مثل الاقاراب ويكون ايه الاصلح
- اجمع من الدراسات من الافكار المشاريح المربحه
- كل شي انا اقدر اكمل ف المشروع اللي اكون عندي القابليه ف الاداره
- وماهو الذي اقدر انج واتقدم ف واحقق الربح
- اختيار المكان حسب المشروع وتحديد الفكره
بعض اسباب فشل المشاريع ف مراحلها التنفيذيه المختلفه
- نقص الرؤيه او الهدف الواضح
- تحويل الاتجاه ف منتصف المشروع
- تضارب الاولويات ( وهذاالموارد الغير كافي ف الغالب يرجع الي عدم وضوح الهدف)
- التوقعات الغير الواقعيه (الغير مدروسه )
- الموارد الغير كافيه (الوقت _المال_المعدات_المعرفه الخبره)
- الاتصال السئ
- عدم تحقيق توقعات العميل
- سؤء التخطيط (لازم يكون تخطيط كامل ومناسب )
- عدم وجود المنهجيه الواضحه
- سؤء الاداره و القياده ( اساس معظم الفشل اللي بيتحدد للمشروع)
اسئله يتم اسالها للنفسي
مصفوفه التقييم والترتيب تبع المشروع :
- هل يوجد اي قيود او مموانع للحكومه
- هل راس المال كافي
- هل المشروع ممكن من مرحله من المراحل يؤدي اللي مخالفه القواعد
- هل يمكن ف تلوث بيئي
- هل ممكن هذا المشروع يتوقف ف وقت معين حسب تطلبات السوق
- لازم ادرس البيع والتصدير
- متي قابليه العميل للمنتج
- نبحث عن الشركات والمشروعات الشبيها لومحتاج ان تبدا مثل هذا المشروع
لماذا يتم دراسه الجدوي المبدائي
دراسه اهداف ماقبل الجدوي
- توفير من المال ( لانك لو دراسه الجدوي بشكل تفصيلي بتحتاج تيم كامل )
- التتحقق من انطباق اهداف المشروع مع سياسه الدوله
- تحديد مدي جدوي القيام بدراسه جدوي تفصليه
- تعيين جوانب المشروع اللتي تحتاج الي تركيز خاص اثناء دراسه الجدوي الكامله
من يقوم بدراسه الجدوي المبدئيه
- المستثمر بنفسك
- المكاتب الاستشاريه
- المؤسسات التنمويه
- الجهات الحكوميه المعنيه بهذا المشروعات
تقييم دراسات ماقبل الجدوي : اهم 13 معيار لتقييم المشاريع :
- نسببه الارباح الي راس المال
- معيار تشغيل العماله
- نسبه استخدام المواد المحليه
- نسبه التصنيع المحلي لوسائط الانتاج
- مساهمه المشروع ف احلال الواردات
- مساهمه المشروع ف تنميه الصادارات
- مساهمه المشروع ف توفير العملات الاجنبيه الصعبه
- جاذبيه المشروع للمستثمرين الاجانب
- تأثير المشروع ع البيئه
- مساهمه المشروع ف تلبيه احتياجات ذوي الدخل المحدود
- مساهمه المشروع ف تنميه المناطق النائيه
- نسبه العماله الوافده
- معامل الارتباط الامامي والخلفي للمشروع مع الصناعات المحليه
لازم ان يتم عمل مصفوفه وترتيب المشروعات بناءا علي دراسات ماقبل الجدوي لها للترتيب المشروع ليكون التقييم صحيح
وان تدرسها انت وشركائك ونختار المشروع الاهم والافيد والربح اكثر
ملخص دراسه الجدوي الاقتصاديه
- توصيف سوق السلعه اللتي سينتجها المشروع
- دراسه الطلب علي السلعه التي سينتجها المشروع
- مؤشرات نجاح المشروع
- نتائج تقييم دراسات ماقبل الجدوي
دراسه الجدوي الاقتصاديه التفصيليه _الدراسه الماليه والاقتصاديه للمشروع من منظور الاستثمار
- دراسه الجدوي التسويقيه
- دراسه الجدوي الفنيه
- دراسه الجدوي الماليه
- دراسه الجدوي الاقتصاديه
- دراسه الجدوي الاجتماعيه
- دراسه الجدوي البيئيه
- تحليل الحساسيه للمشروع
- كتابه تقرير دراسه الجدوي
دراسه الجدوي التسويقيه
- توصيف سوق السلعه اللتي سينتجها المشروع
- دراسه حجم السوق والطلب علي السلعه اللي سينتها المشروع
- دراسه السعر المحلي
- تحديد الفئه العمريه
- مدي توفر المواد الاوليه
- الطاقه الكافيه لانتاج هذا المشروع (الموارد)
- تحديد قنوات التسويق
- تحديد العميل المستهدف
- تطوير المنتج بشكل دائم
- التنبؤ بالسعر
- المواصفات المطابقه للمنتج وبسعر متوسط
دراسه الجدوي الفنيه للمشروع
- تحديد حجم المشروع
- تحديد طريقه الانتاج والوسائل التكنولوجيه الملائمه
- تحديد الالات والمعدات الفنيه
- تحديدي العماله المطوبه وافراد الاداره
- تحديد وسائل النقل(سهوله وصول للمشروع )
- تحديد الفاقد ف الانتاج
- الاستشارات القانونيه
- الدعايه والاعلان
- تكلفه الصيانه الدوريه _ وتكلفه التدريب للعمال
- تحديد الموقع
- حجم المشروع
- تحديد تكاليف تأسيس وانشاء المشروع
- تحديد الجدول الزمني وعمر الشروع
دراسه الجدوي المالية للمشروع
التكاليف ف اي مشروع تنقسم الي
- تكاليف استثماريه : وهي كافه ما ينفق علي المشروع منذ بدايه التفكير في عمليه الاستثمار حتي دوره التشغيل العاديه الاولي ومثل هذه التكاليف اتفاق استثماري يستفيد منه المشروع لاكثر من سنه خلال عمر المشروع وتشمل جميع تكاليف تأسيس وانشاء لمشروع التي سبق ذكرها ف الجدوي الفنيه بالاضافه الي فؤائد القروض طويله الاجل
- تكاليف جاريه : وتشمل جمله تكاليف قصيره الاجل تكاليف مستلزمات التشغيل لدوره واحده وتكاليف الاجور والمرتبات والوقود والطاقه او وسائل النقل للعمال اي تكاليف يتم دفعها بشكل شهري او مستمر فهي (تكاليف مستمره )
مصادر التمويل الاستثمار
- راس المال المملوك لصاحب المشروع
- القروض من البنوك او مؤسسات التمويل المختلفه وقد تكون قروض طويله الاجل اكثر من خمس سنوات او قروض قصيره الاجل اقل من سنه ( من اهم العناصر الاساسيه الذي لازم ان يتم تسديده لا من اكبر العناصر اللتي تسبب خساره المال ) النجاح يتم اذا تم بعدك عن القروض بشكل نهائي
منافع وعوائد المشروع
- يتوجب علينا تحديد عمر المشروع وهي عدد السنوات التي يعطي فيها المشروع منافع وعوائد تحديد المنافع او العوائد من المشروع وتتضمن منافع المشروع قيمه كل من نواتج المشروع الرئيسيه والثانويه باستخدام سعر السوق
تحديد مصدر التمويل المشروع
اساس دراسات الجدوي الماليه والاقتصاديه
- لما كان تيار العوائد يتدفق خلال عدد من السنوات (عمرالمشروع) وتيار التكاليف يتركز ف السنوات الاولي من المشروع (خاصه التكاليف الثابته ) والجزء الاكبر منه ينفق قبل بدء تشغيل المشروع . فان اهم مايميز دراسات الجدوي الماليه والاقتصاديه هي ايجاد القيمه الحاليه للنقود اللتي ستنفق او يحصل عليها المشروع خلال سنوات تشغيل المشروع فمنطقيا ان حصول صاحب المشروع علي الف درهم بعد 10 سنوات من بدا المشروع لا تعادل قيمتها الف درهم تنفق ف تاسيس المشروع
اختيار سعر الخصم
- لغرض التحليل المالي يعبر عن سعر الخصم بتكلفه الفرصه البديله للنقود مثلا سعر الفائده ف حاله ابداعها في البنوك او المعدل الذي يستطيع عنده المشروع قتراض النقود ( سعر الفائده ف حاله الاقتراض ) واذا كانت تكاليف المشروع سيتم تغطيه جزء منها من راس المال المملوك صاحب المشروع والجزء الباقي سيتم اقتراضه فان سعر الخصم يتم حسابه
** سعر الخصم = ( رأس المال المملوك × معدل العائد المطلوب لصاحب رأس المال ) + (رأس المال المقترض × الفائده علي القروض ) / اجمالي رأس المال
اختيار سعر الخصم
مثال :
** مشروع اجمالي راسماله مليون درهم . راس المال المملوك لصاحب المشروع 300 الف درهم وسيقترض 700 الف درهم بسعر فائده 18% صاحب المشروع لايقبل اقل من عائدا 13% علي راسماله . ماهو سعر الخصم المناسب لهذا المشروع ؟
سعر الخصم = (300× 13) +(700× 18) / 100 =16.5%
وهذا عمليه الاقتراض هذا خاطئ
مقاييس جدوي المشروع
1_صافي القيمه الحاليه : net present value
اكثر المقاييس وضوحا وهو ناتج طرح اجمالي القيمه الحاليه للتكاليف من اجمالي القيمه الحاليه لعوائد المشروع بعد خصمها بسعر الخصم المناسب
صافي القيمه الحاليه عند سعر الخصم المناسب = اجمالي القيمه الحاليه لتيار المنافع – اجمالي القيمه الحاليه لتيار التكاليف
- ويكون المشروع مجدي اقتصاديا اذا كان صافي القيمه الحاليه موجبا
- واذا كان سالبا فهذا يكون تكاليف الدفع اكبر من اجمالي الارباح
2_ النسبه بين المنافع والتكاليف : benefit \ cost ratio
وهو النسبه اللتي يحصل عليها من قسمه اجمالي القيمه الحاليه لتيار المنافع علي القيمه الحاليه الاجمالي تكاليف المشروع عند سعر الخصم المناسب
نسبه المنافغ الي التكاليف عند سعر الخصم المناسب = القيمه الحاليه لاجمالي تيار المنافع / القيمه الحاليه لاجمالي تيار التكاليف
- >1 المشروع مجدي اقتصاديا (المشروع رابح) هنا التكاليف اصغر
- <1 المشروع غير مجدي اقتصاديا (المشروع خاسر) هنا التكاليف اكبر
3_ معدل العائد الداخلي : internal rate of investment
معدل العائد الداخلي هو سعر الخصم الذي يجعل القيمه الحاليه لتيار المنافع يساوي القيمه الحاله لتيار التكاليف
ويعرف سعر الخصم هذا بمعدل العائد الداخلي
وهو يمثل اقصي فائده يمكن ان يدفعها المشروع . ويحقق التعادل بين الايرادات والتكاليف للمشروع
مامعني ان يحقق المشروع معدل عائد داخلي 25% :
قدره المشروع ع استرداد راس المال وتكاليف الانتاج وتكاليف التشغيل التي انفقت عليع بالاضافه اللي تحقيق عائد قدره 25% علي استخدام اموال صاحب المشروع
فاذا كان صاحب المشروع قد اقترض كل اموال المشروع سعر فائده 18% فانه يغطي فائده الاقتراض ويحقق الفرق 7 % ربح لصاحب المشروع
الجدوي الاقتصاديه للمشروع
ان التقييم الاقتصادي للمشاريع يشبه الي حد مالتقييم المالي الفرق الجوهري هو ان التقييم الاقتصادي يهتم بقياس عائد للاقتصاد المجتمع
ان عناصر التكاليف والعوائد للمشاريع ف التقييم الاقتصدي لا تفدر قيمتها علي اساس اسعار السوق بل تقدر قيمتها ع اساس اسعار الظل التي تعكس القيم الحقيقيه الاقتصاديه والاجتماعيه لهذه التدفقات وقد تتساوي اسعار الظل مع اسعار السوق ف حالات معينه ولكنها تختلف عنها ف معظم الحالات
ولذا عند اجراء التقييم الاقتصادي للمشروع يتم تعديل الاسعار الماليه ( اسعار السوق ) الي قيم اقتصاديه قبل حساب مقاييس الجدوي الاقتصاديه للمشروع
مثال
المشروع سياخذ قرض بسعر فائده مدعم 7% في التقييم المالي تحسب بنفس سعر فائده اما ف التقييم الاقتصادي تحسب بسعر الفائده بمعدل الذي سيدفعه في حاله حصوله علي القرض من المصادر الاخري غير المدعمه 12% مثلا
- مشاريع معينه تعفي من الضرائب او الرسوم الجمركيه في تقييم الاقتصادي تدخل قيمه الضرائب او الرسوم الجمركيه كما لو كانت غير معفاه لان هذه الضرائب عائد علي المجتمع
- الاعلانات تدخل قيمتها في التقييم الاقتصادي
- تقييم مدخلات المشروع باسعارها الظليه (غير مدعمه) مثلا مشروع سيستخدم وقود مدعم او عنصر انتاجي مدعم من التقييم الاقتصادي يحول اللي قيمته بدون دعم
- ثم تحسب مقاييس جدوي المشروع باستخدام القيم المعدله سواء لعناصر التكاليف او العوائد ونحكم من خلالها علي الجدوي الاقتصاديه للمشروع بنفس الاساس ف الجدوي الماليه
الجدوي الاجتماعيه للمشروع
- تهتم الجدوي الاجتماعيه بعداله توزيع الدخل بين الفئات المختلفه بالمجتمع . ويمكن حصر جوانب الاجتماعيه اللتي تهم القائم بدراسه الجدوي لاي مشروع في
- اثر المشروع علي خلق فرص عمل جديده وكم فرصه عمل يتيحها المشروع وكم نسبه العماله العاديه فيها
- اثر المشروع علي توزيع الدخل في صالح الفئات الاجتماعيه محدوده الدخل
يمكن ان نلغي اي مشروع يضر الاشخاص ويكون ف اثر سلبيه علي المجتمع
الجدوي البيئيه للمشروع
- لكل مشروع اثار بيئيه موجبه او سالبه _ ولذا فان تقييم الاثار البيئيه للمشروع يساعد في تقديم التوصيات بخطوات منع او تقليل الاضرار البيئيه الناتجه عن اي مشروع وزياده المنافع البيئيه الايجابيه كتشغيل عدد من سكان المنطقه وخلق اعمال اضافيه لخدمه المشروع
- من فؤائد اجراء التقييم البيئي
- تحديد القضايا البيئيه التي سوف يسببها المشروع وتقدير تكلفتها الفعليه
- اقتراح اليات تخفيف الاضرار اللتي تنشا عن تنفيذ المشروع
وتتم معالجه الاثار البيئيه للمشروع في الخطوات التاليه :
الاولي : تحديد تاثير المشروع علي البيئه :
دائما يمكن تحديد اثار المشروع علي البيئه علي اساس المعلومات التي يتم عرضها في الجزء الخاص بتوصيف المشروع وفي هذا المثال تتمثل في زياده تكاليف تنقي مياه الشرب بالمنطقه والانخفاض ف كميه صيد الاسماك بعد تشغيل مصنع ورق
الثانيه : تحديد تكاليف المعالجه البيئيه للمشروع
تقدر مقاييس الجدوي الاقتصاديه للمشروع بدون اخذ تاثير البيئه علي المشروع بعين الاعتبار ثم تقدر مقاييس الجدوي الاقتصاديه للمشروع مع اخذ تاثير البيئه علي المشروع في عين الاعتبار وفي هذه الحاله تضاف التكاليف الزائده في تكاليف تنقيه المياه
تحليل الحساسيه للمشروعات
من بين الالمزايا الحقيقيه للتحليل المالي والاقتصادي الدقيق للمشروع امكانيه استخدامه لاختيار نتائج المشروع اذا اختلفت الاحداث عن التوقعات التي تمت عند التخطيط المشروع اعاده اجراء التحليل للتعرف علي مايمكن ان يحدث في ظل هذة الظروف المتغيره هو مايمس بتحليل الحساسيه
جميع المشروعات ينبغي ان تخضع لاجراء تحليل الحساسيه ولمعظم المشاريع هناك حساسيه للتغير في اربع مجالات رئيسيه
حساسيه المشروع لزياده التكاليف :
يجب ان يتم اخبار حساسيه اي مشروع ف حاله تجاوز التكاليف فالمشروعات تميل اللي الحساسيه الشديده بالنسبه لزياده التكاليف خاصه تكاليف التاسيس او تكاليف الاستثماريه لان معظم تلك التكاليف تنفق في وقت مبكر من المشروع ويكون لها وزن كبير في عمليه الخصم ويمكن ان تحول الزياده في تكاليف المشروع من مجدي اللي غير مجدي ولذا يجب ان يتواصل القائم بجدوي المشروع الي اي مدي يتحمل المشروع زياده التكاليف وهذه اشاره هامه لمتخذي قرارات الاستثمار ف المشروع
حساسيه المشروع لانخفاض اسعار منتج المشروع :
كثيرا ماتتغير الاسعار عن الاسعار المتوقعه عند تقييم جدوي المشروع . وبالتالي تؤثر علي قيمه عوائد المشروع ولمعظم المشاريع حساسيه مختلفه لانخفاض اشعار بيع منتجاتها ولذا فان القائم بدراسه الجدوي الاقتصاديه وضع عدد من الافتراضات البديله حول الاسعار المستقبليه لمنتجات المشروع مثلا ف حاله انخفاض الاسعار 10% او20 % وهكذا وتحديد تاثير ذلك علي مقاييس جدوي المشروع
كتابه تقرير دراسه الجدوي
تنظيم التقرير :
- الايزيد عدد صفحات التقرير عن 25 صفحه
- يدعم التقرقر بمجموعه من الملاحق ف مجلد منفصل
- صياغه التقرير في شكل يجعل غير المتخصص قادرا علي فهم المشروع
العناصر الرئيسيه للتقرير :
الملخص والنتائج لايزيد هذا الجزء عن صفحتين والهدف منه اعطاء القارئ فكره مختصره وكامله عن المشروع
1_ المقدمه : يذكر فيها فكره المشروع واهميته
2_ منطقه المشروع وصف كامل للمنطقه اللي سيقام فيها المشروع
3_مبررات اختيار المشروع
4_ مصادر المدخلات اللي يحتاجها المشروع
5_المشروع : وذلك باعطاء فكره مختصره عن اهداف المشروع وموقعه وحجمه ومكوناته واي خصائص اخري لها اهميتها للمشروع مع التركيز ع التوضيح
مراحل تنفيذ المشروع وجدوله الانفاق
- تقديرات التكاليف
- التكاليف الاستثماريه
- التكاليف التجاريه
- احتياطي الطوارئ ف حدود 10_15%
- الخطه التمويليه للمشروع واللتي يتم عرضها ف شكل جدول
- الاثر البيئي للمشروع
- انتاج المشروع وطريقه تسويقيه
- المنافع او العوائد من المشروع
- المنافع الاقتصاديه
- المنافع الاجتماعيه (الربحيه)
- مقاييس الجدوي الاقتصاديه للمشروع
- النتيجه والاقتراحات بالغاء المشروع او اكماله او تغير جزء منه او كله